Tiberiu Filip a lansat în România cartea „Siguranța viitorului financiar. Cum să construiești prosperitatea financiară a ta și a generațiilor următoare prin planul de investiții pasive”, prin care propune o cale accesibilă oricui către bunăstarea financiară.
Lansarea cărții „Siguranța viitorului financiar”: investițiile pasive, la îndemâna tuturor
Cartea „Siguranța viitorului financiar” se adresează „oamenilor obișnuiți”, chiar și celor care pornesc de la „angoasa sau confuzia financiară”. Acestora, autorul își propune să le facă accesibilă calea investițiilor pasive la bursă. În paginile cărții sunt descrise elemente de bază necesare pentru a înțelege cum funcționează puterea acumulării în favoarea investitorilor și cum se poate avea acces din România la investiții în fonduri de tip index, care pot ajuta în timp la suplimentarea pensiei sau chiar la atingerea independenței financiare. Un aspect remarcabil al domeniului investițiilor pasive în fonduri de tip index, spre deosebire de majoritatea celorlalte profesii, este că amatorii îi pot depăși pe termen lung pe administratorii profesioniști de fonduri.
„Îmbogățirea prin non-acțiune” și „Puterea capitalizării”
Magia investițiilor pasive este comparată de autor cu creșterea unui „pom cu bani”. Această cale simplă spre bunăstare este la îndemâna oricui, permițând banilor să lucreze pentru investitor cu „efort minim”. Esența investițiilor pasive pe termen lung este non-acțiunea, contrastând cu mentalitatea că rezultatele vin din acțiune constantă. Timpul lucrează în favoarea investitorului pasiv, iar răbdarea și consecvența sunt ingrediente cheie.
Cartea propune o perspectivă nouă asupra investițiilor, departe de „jocul la cazino” sau de investițiile speculative. Strategia investițiilor pasive în indici bursieri (precum S&P 500, NASDAQ 100, BET) prin instrumente tip ETF (Exchange Traded Fund) este prezentată ca o soluție cu risc atenuat pentru majoritatea oamenilor. Spre deosebire de investițiile în acțiuni individuale, care necesită cunoștințe aprofundate și implică riscuri semnificative, investițiile pasive în coșuri de companii se bazează pe progresul constant al umanității civilizate și pe avansul general al piețelor. Indicii bursieri includ cele mai bune companii și se actualizează constant, eliminând nevoia investitorului de a alege companii individuale sau de a ghici viitorul.
Independența financiară
În carte sunt explorate conceptele de „venit pasiv” și „independență financiară”, fiind prezentate formule simple pentru atingerea independenței financiare. Prima formulă leagă independența financiară de rata de economisire (de exemplu, 25% din venitul anual investit la o rată anuală compusă de 10% duce la independență financiară în 15 ani). A doua formulă calculează suma necesară pentru independență financiară, înmulțind cheltuielile anuale cu 25 (bazat pe o rată de retragere de 4%). Se subliniază că acest obiectiv poate fi atins într-un orizont de timp mult mai scurt decât vârsta oficială de pensionare.
Un element central al cărții este conceptul de „avere generațională”. Cititorii sunt încurajați să „gândească ca o dinastie”, conștientizând că investițiile de astăzi pot crea o avere considerabilă pentru „generațiile care vin în urma ta”, chiar și pentru strănepoți. Crearea unui „lanț al obișnuinței” de a investi este esențială pentru viitorul financiar al familiei și al societății. O investiție inițială relativ mică, lăsată să se capitalizeze pe 100 de ani, poate ajunge la milioane de dolari.
Cartea acoperă o gamă largă de subiecte:
- Importanța constituirii unui fond de urgență și a unui fond de siguranță înainte de a investi.
- Elaborarea unui plan de investiții personalizat.
- Alegerea unui furnizor de servicii de intermediere (broker), subliniind importanța verificării supravegherii de către Autoritatea de Supraveghere Financiară (ASF) și a contribuției la Fondul de Compensare a Investitorilor. Se recomandă atenție la comisioane și la tipul de instrumente cumpărate (cu deținere vs. derivate).
- Diferite strategii de investiții (automată, semi-automată, manuală) și abordarea investițiilor (Lump Sum vs. Dollar Cost Averaging – DCA). Automatizarea procesului de investire periodică este recomandată pentru disciplină.
- Alegerea instrumentelor potrivite, precum ETF-uri cu acumulare de dividende și replicare fizică, menționând principalii emitenți globali (Blackrock, Vanguard). Se atrage atenția asupra diferenței dintre fondurile active și pasive și importanța alegerii ETF-urilor care urmăresc indici generali, nu de nișă.
- Strategia de portofoliu, incluzând obligațiunile și titlurile de stat ca „zona cea mai sigură” din investiții, complementare acțiunilor. Se discută rebalansarea portofoliului și transferul spre titluri de stato obligațiuni înaintea pensionării. Titlurile de stat oferă dobândă fixă și, în România, sunt neimpozabile.
- Impozitarea avantajoasă a veniturilor din bursă în România la data scrierii (1% sau 3% din profit, zero pentru deținerile pe termen lung). Investițiile pasive beneficiază de impozitare zero pe creșterea capitalului până la momentul vânzării. Veniturile din titluri de stat sunt, de asemenea, neimpozabile. Se menționează că politicile fiscale se pot schimba.
- Investițiile pentru copii și importanța educării lor financiare. Se discută opțiuni de investire pe numele minorilor în România și se atrage atenția asupra capcanei asigurărilor de studii.
Cartea subliniază că nimeni nu poate ghici viitorul pe bursă și că cel mai important aspect este ca banii să fie investiți pentru a beneficia de efectul capitalizării. Chiar și perioadele de scădere sunt văzute ca oportunități de a cumpăra mai mult. Criptomonedele sunt considerate „vehicule speculative”, nu investiții bazate pe valoare intrinsecă sau fluxuri de numerar. Frica față de investiții este adesea o moștenire inconștientă din epocile anterioare.
„Siguranța viitorului financiar” nu este doar un manual, ci și o „hartă a comorii”, invitând cititorul să aplice cele învățate și să descopere „magia îmbogățirii lente și sigure” prin investiții pasive.
Tiberiu Filip este investitor, economist și antreprenor cu peste 25 de ani de experiență în business. A descoperit investițiile la bursă în anul 2003. În gestionarea propriului portofoliu de investiții la bursă, aplică abordarea „Value Investing”, o metodă de analiză fundamentală popularizată de Benjamin Graham de la Universitatea Columbia, NY, SUA. După câțiva ani de lucru în mediul corporatist, Tiberiu a decis că i se potrivește mai bine rolul de antreprenor și, începând cu anul 2005, este implicat în mai multe activități în domeniul serviciilor pentru industrie, educație și producție video. Prin această carte, își propune să facă accesibilă calea investițiilor pasive la bursă, împărtășind lecții învățate și conștientizări profunde legate de construirea prosperității financiare personale și generaționale.
Cartea „Siguranța viitorului financiar” se găsește în rețeau de librării Cărturești și poate fi comandată în librării online și pe www.tiberiufilip.ro.
Articolul Lansarea cărții „Siguranța viitorului financiar”: investițiile pasive, la îndemâna tuturor apare prima dată în Pedagoteca.